Analýza obratu záväzkov. Ukazovateľ obratu záväzkov: vzorec, zníženie a zvýšenie

DEFINÍCIA

Je to ukazovateľ odrážajúci podnikateľskú činnosť akejkoľvek organizácie (podniku).

Vzorec pre pomer obratu záväzkov sa vypočíta v súlade s účtovnými a obchodnými účtovnými údajmi:

• Súvaha spoločnosti (tlačivo - č. 1),
• Správa o finančných výsledkoch (f - č. 2).

Vzorec ukazovateľa obratu záväzkov sa používa na určenie spôsobov, ako maximalizovať zisky spoločnosti a zvýšiť jej ziskovosť.

Vzorec obratu záväzkov

Vzorec pre ukazovateľ obratu záväzkov vyjadruje mieru, ktorou podnik spláca svoj vlastný dlh veriteľom (dodávatelia, dodávatelia). Ukazovateľ obratu záväzkov ukáže, koľkokrát sa obrátia záväzky, keď spoločnosť splatí svoje záväzky.

Všeobecný vzorec pre pomer obratu splatných účtov sa vypočíta tak, že sa suma príjmov vztiahne k priemernej ročnej sume splatných účtov:

Okz = Vyr/KZ

Tu je Okz ukazovateľom obratu splatných účtov,

B je príjem spoločnosti za vypočítané obdobie,

KZ - výška záväzkov (napríklad ročný priemer, ak sa ukazovateľ počíta za rok).

Ak chcete zistiť priemernú ročnú výšku záväzkov, spočítajte ukazovatele na začiatku a na konci zúčtovacieho obdobia a vydeľte túto sumu 2. Najčastejšie sa ukazovateľ počíta za rok.

Vzorec pre ukazovateľ obratu záväzkov v súvahe

Ak do vzorca pre ukazovateľ obratu záväzkov dosadíme riadky zo súvahy a výkazu ziskov a strát, vzorec bude mať nasledujúcu podobu:

Okz = riadok 2110 / (riadok 1520)

Tu je riadok 2110 suma príjmov zo súvahy,

Riadok 1520 – záväzky z výkazu ziskov a strát.

Priemerná ročná suma záväzkov v súvahe sa určuje pomocou tohto vzorca:

KZsg=(linka 1520np + linka 1520kp)/2

Obdobie obratu účtov

Spolu s ukazovateľom obratu záväzkov sa často používa ukazovateľ obratu záväzkov, ktorý vyjadruje počet dní, v ktorých sa záväzky premieňajú na hotovosť.

POkz = 360 (365) / Okz

Tu PO kz je doba obratu záväzkov,

Okz – ukazovateľ obratu záväzkov.

Vo vzorci sa niekedy namiesto 360 dní uvádza hodnota 365 dní, pričom ekonomický význam vzorca je určiť počet dní, počas ktorých spoločnosť splatila svoj dlh veriteľom.

Úloha účtovného obratu

Vzorec ukazovateľa obratu záväzkov sa považuje za najdôležitejší spôsob určenia výkonnosti každej spoločnosti. Nasledujúce osoby v spoločnosti používajú pri svojej práci ukazovateľ obratu záväzkov:

• riaditeľ, vrcholový manažér;
• vedúci obchodného oddelenia,
• manažéri predaja produktov,
• Finanční manažéri atď.

Ukazovateľ obratu záväzkov priamo súvisí s ukazovateľmi, akými sú likvidita a solventnosť. Čím vyššia je hodnota obratu záväzkov, tým vyššia je likvidita (solventnosť). Často tiež porovnávajú mieru obratu záväzkov s mierou obratu pohľadávok. Ak je prvý väčší, potom môžeme hovoriť o efektívnosti podniku.

Príklady riešenia problémov

PRÍKLAD 1

PRÍKLAD 2

Definícia 1

Záväzky sú druhom dlhu organizácie voči iným subjektom, ktorý je tento subjekt povinný v plnej výške splatiť.

Záväzky zvyčajne vznikajú vtedy, keď sa dátum prijatia služby (tovaru) nezhoduje so skutočným dátumom platby.

Prítomnosť záväzkov v podniku nie je priaznivým faktorom a znižuje ukazovatele kvality na hodnotenie finančnej situácie podniku.

Na analýzu efektívnosti riadenia záväzkov v podniku sa najčastejšie používajú tieto koeficienty:

• obratový pomer,
• koeficient závislosti spoločnosti na účtoch;
• lehota na splatenie splatných účtov,
• pomer samofinancovania;
• ziskovosť záväzkov a iné.

Pri výbere, ktorý z uvedených ukazovateľov (koeficientov) sa bude analyzovať stav záväzkov organizácie, musíte mať na pamäti, že vysokokvalitný systém kontroly by nemal byť preťažený výpočtami. Preto je opodstatnené zahrnúť do analýzy záväzkov iba tie ukazovatele, ktoré sú najvhodnejšie pre konkrétnu organizáciu a zapadajú do jej systému finančných ukazovateľov.

Obratový pomer

Pozrime sa, ako sa pri analýze tohto typu dlhu organizácie určuje ukazovateľ obratu záväzkov. Tento koeficient ukazuje, ako rýchlo sa organizácia vyrovnáva so svojimi protistranami. Vzorec použitý na výpočet hodnoty obratu je:

Ukazovateľ obratu záväzkov možno vypočítať na základe údajov o nákladoch na tovar, služby a prácu. Odporúča sa študovať tento ukazovateľ za niekoľko období v dynamike, ako aj porovnať ho s ukazovateľom obratu pohľadávok.

Výpočet doby splácania

Obdobie splatnosti sa niekedy nazýva aj obdobie obratu. Používateľovi analýzy poskytuje informácie o tom, koľko dní v priemere trvá organizácii splatiť svoje dlhy. Na výpočet tejto doby splácania použite nasledujúci vzorec:

Poznámka 1

V ideálnom prípade by neuhradené záväzky mali mať dobu splácania rovnakú alebo dlhšiu ako doba splácania pohľadávok.

Závislosť spoločnosti na účtoch

Závislosť spoločnosti na účtoch odzrkadľuje, aký podiel na aktívach organizácie financujú jej veritelia. Pri analýze tohto koeficientu je dôležité brať do úvahy špecifiká odvetvia, v ktorom organizácia pôsobí, ako aj to, že spôsobil vznik závislosti, či už má krátkodobý alebo dlhodobý charakter.

Pomer závislosti organizácie na záväzkoch sa vypočíta pomocou vzorca uvedeného nižšie:

Výpočet miery samofinancovania organizácie

Pomer samofinancovania sa niekedy nazýva aj pomer finančnej nezávislosti organizácie. Odráža podiel dlhov organizácie, ktoré je možné splatiť vlastným kapitálom.

Obrat záväzkov je dôležitým ukazovateľom finančnej výkonnosti podniku. Výsledné číslo jasne ukazuje schopnosť spoločnosti splácať svoje záväzky voči dodávateľom v určitom časovom intervale.

Vážení čitatelia! Článok hovorí o typických spôsoboch riešenia právnych problémov, no každý prípad je individuálny. Ak chcete vedieť ako vyriešiť presne svoj problém- kontaktujte konzultanta:

PRIHLÁŠKY A VOLANIA PRIJÍMAME 24/7 a 7 dní v týždni.

Je to rýchle a ZADARMO!

Využitie tohto výpočtu v obchode môže jednoznačne presvedčiť protistranu, aby sa rozhodla o spolupráci, ak je solventnosť dostatočne vysoká. Znalosť miery obratu vás môže ochrániť pred finančne nerentabilnými alebo rizikovými transakciami.

Čo to je

V ekonómii sa účtovný obrat vzťahuje na mieru, ktorou spoločnosť spláca svoje dlhy dodávateľom a dodávateľom. Výsledný údaj sa nazýva obratový pomer.

Pripomeňme, že splatné účty (AC) sú záväzky organizácie voči dodávateľom a dodávateľom, finančné pôžičky a interné dlhy spoločnosti, napríklad na mzdy voči svojim zamestnancom.

To zahŕňa aj povinnosti platiť dane a poistné poplatky, vyplácať dividendy akcionárom spoločnosti a vrátiť peniaze za predané produkty. Čím viac dlhov má spoločnosť, tým vyššie sú jej ukazovatele úverového dlhu.

Je to dobré alebo zlé? Ako ukazuje prax, takzvané „dlhové zaťaženie“ podniku vedie k zvýšeniu finančného zaťaženia a zvýšeniu rizika nesplácania. Dlžník organizácii nezaplatil včas a vznikol dlh na rozpočte, za ktorý je účtovaná pokuta. Situácia je ešte horšia, ak je úver po splatnosti – sankčný úrok je vyšší.

Ukazuje sa, že ide o začarovaný kruh – dlhy začnú exponenciálne rásť a čoskoro organizácia jednoducho nebude schopná plniť svoje záväzky voči partnerom. Aby sa tomu zabránilo, je potrebné včas upraviť politiku podniku na základe vykonanej expresnej analýzy.

Ukazovateľ obratu úverového dlhu sa používa pri analýze ekonomických aktivít podniku. Vysoká hodnota ukazovateľa indikuje finančnú stabilitu organizácie.

Preto je úlohou skúseného manažéra nastaviť výrobu tak, aby vznikajúce dlhy boli čo najrýchlejšie splatené. To umožňuje nielen stimulovať výrobnú činnosť podniku, ale aj pozitívne ovplyvniť jeho obchodný imidž.

Je veľmi dôležité sledovať veľkosť koeficientu v čase – počas niekoľkých sledovaných období – pomôže to udržať efektivitu a stabilitu akejkoľvek výroby.

Dôsledky pre podnik

Obrat záväzkov je založený na rýchlosti splácania dlhov spoločnosti voči protistranám, ktoré vzniknú v priebehu jej životnosti. Vypočítaný pomer udáva, koľkokrát počas vykazovaného obdobia môže organizácia splatiť svoje dlhy. Vzťah tohto ukazovateľa so solventnosťou a likviditou spoločnosti nám umožňuje spoločne hlboko posúdiť dynamiku rozvoja inštitúcie.

Zvýšenie ukazovateľa naznačuje zvýšenie miery obratu, a teda posilnenie finančnej kondície, pokles je dôvodom na zamyslenie sa nad tým, prečo sa dlh na účtoch predĺžil. Je tu nejaký dôvod na obavy? Odpoveď na túto otázku môže poskytnúť iba hlbšia analýza.

Vzorce na výpočet obratu záväzkov

Metóda 1. ACO sa získa vydelením nákladov na predaný tovar (COGS) priemernými záväzkami (AAP). Pojem náklady označuje množstvo peňazí vynaložených na výrobu akéhokoľvek produktu v rámci celého technologického cyklu.

Priemerné splatné účty sa rovnajú polovici sumy splatných účtov na začiatku a na konci vykazovaného obdobia.

Koeficient OKZ = SPP/SKZ

Metóda 2. Druhý spôsob výpočtu koeficientu je možný vydelením celkových príjmov podniku (B) priemernými záväzkami:

Koeficient OKZ = V/RMS.

Odborníci tvrdia, že prvá metóda je presnejšia, pretože druhá metóda, keď sa cena prirážky mení, môže viesť k deformáciám v konečnom výsledku.

Okrem výpočtu obratu v počte krát sa niekedy používa výpočet v počte dní, ktorý má praktickejší význam.

Akcia sa vykonáva tak, že sa kalendárny rok v rozsahu 360 alebo 365 dní vydelí výsledným obratovým pomerom. Na zjednodušenie výpočtov sa zvyčajne používa časový interval 360 dní – každý mesiac sa berie ako 30-týždňové obdobie.

Koeficient skratu (v dňoch) = 360/ koeficient OKZ.

Výsledok vykonaných výpočtov umožní vedeniu spoločnosti ukázať obdobie potrebné na to, aby bola organizácia schopná plne splatiť svoje dlhy.

Je potrebné poznamenať, že na získanie presného hodnotenia stavu podniku bude analýza účtov splatných výpočtom pomeru obratu neúplná, ak sa vykoná bez zohľadnenia iných dôležitých faktorov.

Jedným z najdôležitejších ukazovateľov, ktorý pomáha získať pravdivý obraz o podnikaní, je posúdenie dynamiky obratu pohľadávok (AR). Len porovnanie týchto dvoch veličín môže odhaliť celkový obraz.

Analytici tvrdia, že prekročenie pomeru obratu KZ nad ukazovateľmi na výpočet DZ zvyšuje ziskovosť spoločnosti a naznačuje, že organizácia má viac finančných príležitostí na rozšírenie výroby. Voľné finančné prostriedky vám umožňujú nakladať s nimi podľa vlastného uváženia, čo zvyšuje mieru finančnej slobody podniku. Pri správnom investovaní to môže viesť k ešte väčšiemu zvýšeniu ziskov.

Normálna hodnota

Je ťažké stanoviť normálnu hodnotu pre pomer účtov splatných obratov – je to vysoko individuálne pre každé odvetvie. Môže sa tiež líšiť v závislosti od rozsahu aktivít podniku: pre malé podniky je to jedna, pre veľké priemyselné giganty je to úplne iné.

Pre kvalitatívnu analýzu tohto koeficientu je potrebné vychádzať z priemerného koeficientu získaného štúdiou niekoľkých úspešných spoločností – lídrov v odvetví. Tieto informácie poskytnú neoceniteľnú pomoc pri formovaní dlhodobej stratégie podniku.

Cyklické výkyvy sú celkom možné v rámci jedného alebo viacerých vykazovaných období. Nie je na tom nič zlé - podnik pôsobí ako živý organizmus, ktorý podlieha svojim zmenám a výkyvom v závislosti od svojho vnútorného vývoja a trhových podmienok.

Kolísanie hodnôt koeficientov smerom nahor je dobré pre úverové inštitúcie poskytujúce úvery. Vysoká miera obratu je priaznivá aj pre ostatné organizácie – platobná schopnosť firmy zostáva vysoká.

Ak sa hodnota koeficientu zníži, mali by ste venovať väčšiu pozornosť požiadavkám na platenie platieb a prípadne obnoviť vzťahy s dodávateľmi a získať výhodnejší splátkový kalendár. To vám umožní úspešne prekonať nepriaznivé obdobie v živote organizácie a zmeniť situáciu pozitívnym smerom.

Obdržané informácie sú spravidla rovnako zaujímavé pre vedenie spoločnosti, právne oddelenie, jej veriteľov a investorov. Prvotné údaje slúžia ako dôležitý faktor pri hľadaní spôsobov, ako zvýšiť likviditu podniku.

Koeficient sa rovná pomeru počtu kalendárnych dní v roku k obratovému pomeru záväzkov. Východiskovým údajom pre výpočet je súvaha.

Počíta sa v programe FinEkAnalysis v bloku Analýza obchodnej činnosti ako Obdobie obratu záväzkov.

Obdobie obratu účtov - čo ukazuje

Zobrazuje priemernú dobu splácania dlhov spoločnosti (okrem záväzkov voči bankám a iných úverov)

Doba obratu účtov - vzorec

Všeobecný vzorec na výpočet koeficientu:

Vzorec na výpočet založený na údajoch zo súvahy:

Kde K okz- ukazovateľ obratu účtov.

Doba obratu účtov - hodnota

Čím dlhšia je doba splácania, tým vyššie je riziko nesplácania. Tento ukazovateľ by mali zvážiť právnické a fyzické osoby, typy produktov, platobné podmienky, t.j. podmienky transakcií.

Prijateľné hodnoty: čím menej dní trvá obrat splatných účtov v zmysle splatných účtov, tým lepšie.

Obdobie obratu účtov - diagram

Bola stránka užitočná?

Synonymá

Viac informácií o dobe obratu splatných účtov

1. Ukazovateľ obratu pohľadávok
   obrat
2. Riadenie kapitálového obratu
   Podnik začal pri svojom obrate vo väčšej miere využívať prostriedky od iných podnikov obrat záväzky charakterizujú priemernú dobu splácania dlhov podniku za bežné záväzky v dňoch
3. Špecifiká posudzovania pohľadávok a záväzkov podniku
   To môže znížiť pravdepodobnosť, že dlžník uspokojí požiadavky nového vlastníka, keďže predtým nemal k dispozícii prostriedky na zabezpečenie tejto pohľadávky z dôvodu použitia bilančnej schémy pohľadávok a záväzkov.Vo svetovej praxi trhových vzťahov je splatenie dlhových záväzkov voči veriteľom je bezpodmienečné a... Výpočet koeficientu obrat pohľadávky podľa vzorca Kobdz VR DZ kde VR je tržba z predaja výrobkov... Výpočet doby splácania pohľadávok Srdz 360 Kobdz kde Srdz je doba splácania pohľadávok 3.
4. Finančné ukazovatele
   Termín obrat termín pohľadávok obrat pomer záväzkov obrat vlastný kapitál Ukazovateľ návratnosti vlastného kapitálu Pomer obrat rezervy
5. Ukazovatele obchodnej činnosti spoločnosti Elan-95 LLC
   Priemerný termín obrat dni splatnosti účtov 84,1 97 58,1 58,3 52,9 33,7 15,1 29,7 26,1 Trvanie
6. Koľko peňazí potrebuje obchodná spoločnosť na doplnenie pracovného kapitálu?
   Výpočet potreby dlhového financovania a hľadanie spôsobov jeho znižovania sa začalo zberom a systematizáciou ukazovateľov charakterizujúcich podnikateľskú činnosť, viď tabuľka 1, a to dĺžky doby odkladu splatnosti poskytnutej dodávateľom. obrat splatné obdobie, počas ktorého zákazníci platia za tovar zakúpený z obdobia obratu produktu služby
7. Analýza finančnej situácie v čase
   Koeficient obrat prostriedky v osadách 0,492 0,624 9,053 13,758 21,385 20,893 Termín obrat prostriedky v zúčtovacích dňoch 732 577 40 26 17 -715 Obrat splatné účty
8. Tabuľka hlavných finančných ukazovateľov
   D6 13,714 17,93 Termín obrat obrat
9. Plánovanie predaja a analýza ekonomických aktivít v obchodnom podniku
   D6 13,714 17,93 Termín obrat dni splatnosti D8 41,8 46 Koeficient obrat vlastný kapitál D9 4,95 5,082
10. Finančná analýza podniku - 2. časť
    K tomu je potrebné určiť koeficient obrat a doba obratu pohľadávok a záväzkov za komoditné transakcie 4 Koeficient obrat veriteľa
11. Odhad hodnoty podniku metódou diskontovaných peňažných tokov v rámci výnosového prístupu
    Priemerná doba splácania záväzkov 16,4 19,2 33,3 23 Zoberme si obdobia obrat obežný majetok a záväzky
12. Finančná analýza podniku - 4. časť
    Koeficient obrat celková suma splatných účtov 1,5 1,3 -0,2 Doba obratu za celkovú sumu splatných dní
13. Analýza účtovnej závierky. Praktická analýza založená na účtovných (finančných) výkazoch
    Koeficient obrat a doba obratu v dňoch krátkodobých záväzkov odráža rýchlosť obratu bežných účtov Zrýchlenie
14. Finančná diagnostika úmyselného úpadku
    Hlavnými znakmi úmyselného úpadku spojeného so zmenami účtovnej závierky sú teda zníženie súm za položky hmotného majetku, predovšetkým dlhodobého majetku a zásob hotových výrobkov, zvýšenie súm za položky finančných investícií, najmä dlhodobých, zvýšenie podielu krátkodobých úverov a pôžičiek na celkovom objeme pasív, výrazné prekročenie termínov obrat pohľadávky nad podobným ukazovateľom záväzkov, zvýšenie podielu dlhodobých pohľadávok v
15. Rozhodnutia manažmentu prijaté na základe výsledkov maticovej analýzy solventnosti a obchodnej činnosti podniku
    Zvýšenie doby obratu záväzkov 1. Zrýchlenie obrat prvky obežného majetku 2. Zvýšenie peňažných prostriedkov za
16. Ako odhadnúť hodnotu firmy upravenú o krízu
    Nakoniec spoločnosť očakáva, že dodávatelia znížia platobné podmienky za dodaný tovar, v dôsledku čoho je zníženie zahrnuté do kalkulácií obratúčty splatné Podobné
17. Metodika riadenia pohľadávok podniku s prihliadnutím na riziká
    Pre podnik je to však dôležité obrat pohľadávky nie samy osebe, ale v spojení s mierou obratu záväzkov
18. Úloha analýzy obchodnej činnosti v systéme riadenia záväzkov organizácie
    Koeficient obrat záväzky sa znížili o 6,24 obratu, čo viedlo k predĺženiu durácie obratúčty splatné za 14 dní Zmeny doby obratu zásob a pohľadávok viedli k
19. Pokyny na analýzu finančného stavu organizácie vo vzťahu k cieľom manažmentu a potrebám používateľov
    Organizácia nemá finančné ťažkosti pri splácaní záväzkov Doba splácania všetkých krátkodobých záväzkov nepresahuje 3 mesiace 50,3 dňa Tabuľka 2.
20. Správa pohľadávok a záväzkov za účelom zrýchlenia obratu pracovného kapitálu stavebných organizácií
    Jeden spôsob, ako urýchliť obrat pracovný kapitál je správa pohľadávok a záväzkov. Pohľadávky sa týkajú záväzkov voči zákazníkom